石化行业的影响
跨国大公司垄断市场的影响
全世界PE的生产力和技术是相对集中的,1997年五个最大的PE生产公司是Dow、Exxon、Equistar、Ucc和Borealis,他们的生产能力占世界总能力的25.6%。世界前20家大跨国公司的能力几乎占世界总能力的一半以上,领导着世界PE发展的潮流和方向,拥有全球绝大部分的PE专利技术,世界PE市场被他们瓜分去半壁江山,对技术和市场具有绝对的垄断地位。1997年底世界20家最大PE生产公司的产能情况见表3。
表3 国外最大的20家PE生产公司的产能 kt
公司名称 | LDPE | HDPE | LLDPE | 总计 |
Dow | 1262 | 282 | 1905 | 3449 |
Exxon | 908 | 840 | 1315 | 3063 |
Equistar | 843 | 1625 | 575 | 3043 |
Ucc | 343 | 840 | 700 | 1883 |
Borealis | 770 | 510 | 270 | 1550 |
Polimeri Europ | 705 | 200 | 500 | 1477 |
Nova | 117 | 165 | 1025 | 1307 |
Dsm | 565 | 520 | 110 | 1195 |
Solvay | 1160 | 1160 | ||
BP | 400 | 250 | 470 | 1120 |
Mobil | 227 | 215 | 630 | 1072 |
Chevron | 417 | 452 | 200 | 1069 |
Basf | 460 | 400 | 100 | 960 |
Phillips | 850 | 850 | ||
Hostalen | 760 | 760 | ||
Fina | 610 | 610 | ||
Elf Atochem | 490 | 110 | 600 | |
Montell | 435 | 160 | 595 | |
Sabic | 215 | 375 | 590 | |
Reliance | 300 | 300 | ||
合计 | 7942 | 9894 | 8745 | 26581 |
由表3可见,这20家公司拥有的PE产能为26581kt,占世界总产能(1997年为50700kt)的52.4%。而且这些大公司一直都在研究全球市场的供求情况和趋势、开发新技术新产品、强强联合兼并等,以争取在竞争中立于不败之地。
在过去的几年里,北美和西欧已在PE行业界实行重大重组,与1990年相比,在欧洲的竞争者数量已减少。但是在北美,由于新的竞争者不断巩固自身的实力,竞争者数量没有多大变化。只在亚洲,非洲发展中国家,供应商不断增加。竞争日趋激烈,要在竞争中站稳,必须开发新技术,不仅要挖掘新的单一催化剂的潜力(诸如先前提到的金属茂),而且要开发规模更大、单位成本更低的系列产品和拥有更大生产能力、更为灵活的生产程序。如,Dow公司已成为全球性的真正竞争商,其重点是系列高值尖端产品。BP公司已在东南亚的发展中国家通过与当地公司建立合资企业,确立其生产范围最为广泛的地位。Shell公司也已确立了其发展亚洲(新加坡、越南、印度)的乙烯供应商地位。Basf在亚洲建立的主要生产装置已卓有成效。Ucc公司已从美国走向欧洲和中东,通过合资,参预PE的生产。Borealls公司和Mova公司已把他们的重点转移到了开发新的工艺技术方面。PhilipS公司已通过把高密度PE工艺扩展为采用金属茂催化剂的线性低密度PE。另外,他们也正通过在新加坡、中国和卡塔尔建立合资企业提高在中东和亚洲的生产能力。 Mobil公司正致力于在沙特阿拉伯和委内瑞拉建立新工厂,并开发美国以外的PE市场。Sabic以低成本的原料为基础,正处于新一轮的大发展之中,它的 PE能力将从1994年的600kt/a增加到2002年的1600kt/a,并且它正在努力开发自己的专利技术。
表4 近年全球石化产业主要兼并联合案例
新公司名称 | 参与公司 | 交易金额(亿美元) | 说明 |
Exxon Mobil | Exxon/Mobil | 800 | 世界第一大炼油和乙烯厂商 |
BAmoco | Bp/Amoco | 500 | 世界第三大炼油厂商 |
Total Fina & Eif | Total Fina/Eif Acquitaine | 490 | 世界第四大炼油厂商- - - 欧洲第五大化学公司 |
Total Fina | Total Oil/Petrofina | 168 | 世界第六大炼油厂商 |
Degussa-Huls & Skw | Degussa-Huls/Skw | 142 | 欧洲第三大化学公司 |
Dow Dow/Union | Carbide | 93 | 世界第二大化学公司 |
Ici | Ici/Unilever | 80 | 世界第六大化学公司 |
Lyondell | Lyondell Chemical/Dell | 65 | 世界第三大乙烯厂商 |
Equistar | Lyondell/Millenium/Occidental Chemical/乙烯 | 6 | 北美第一大乙烯厂商 |
Degussa huls | Degussa/Huls | 67 | 世界第十大化学公司 |
三菱化学 | 三菱化学/三菱石油化学 | - | 世界第九大化学公司- - - 日本第一大石化公司 |
三井化学 | 三井东亚/三井石油化学 | - | 日本第二大石化公司 |
现代石化 | 现代石化/三星综合化学 | - | 韩国第一大石化公司- - - 乙烯能力1500kt/a |
韩华-大林 | 韩华/大林 | 韩国第二大石化公司 | - - - 乙烯能力1200kt/a |
Ele Nac | Basf/Shell/Hoechst聚丙烯 | - | 欧洲最大PE厂商 |
Bornac | Statol/Nestle聚烯烃 | 15 | 欧洲最大聚烯厂商 |
Montell | Himont/Shell | - | 世界最大聚烯厂商 |
1997年以来全球石油、石化产业盛行兼并、强强联合等行动,对全球相关产业带来巨大影响。表4中列出近年来全球石化产业兼并与联合的主要案例。由表可见全球前十名石油和化学公司排名发生很大变化,许多知名石油和化学公司的名称因这些调整行动而消失。
这些调整行动已对全球石化产业产生如下效应:(1)厂商减少但经济规模扩大,提高了在全球的经营能力;(2)利用上下游一体化,降低生产成本;(3)厂商扩大核心领域研究开发投资,强化核心领域的竞争优势;(4)新建或小规模厂商须提高新建工厂经济规模才能与领先厂商竞争。(5)这些联合和兼并更加确立了他们在国际市场上的垄断地位。不仅垄断技术,而且可以垄断市场和价格。
这些公司不仅拥有世界上最先进的PE专利工艺技术和一流的产品,而且占领着70%左右的PE市场,今后PE的竞争将更加激烈。亚洲是世界上发展潜力最大的市场,需求增长较快,目前需求量已超过西欧,仅次于北美位居第二。今后5-10年需求增长率(约7%)仍高于世界其它地区(平均5%),而中国又是亚洲需求最大的国家,因此亚洲特别是中国市场将成为国际大石化公司争夺焦点。中国的石化业虽然也作了相应的调整,因为一些众所周知的原因,以目前的水平还无法和这些超级跨国公司相竞争。一旦加入世贸,关税逐步到位(PE的关税从目前的18%届时要降到5.6%),中国PE工业将面临着更严峻的挑战。
扩能和新建装置的影响
石化行业是规模出效益的行业,许多老的石化企业由于规模小、技术水平落后、产品档次低、效益差,不得不断地扩能改造。而新建石化项目由于技术水平高、产品具有竞争力、仍有利可图,而不断增加。
进入90年代,东南亚适应经济高速增长,需求大幅度扩增,相断提出新增乙烯生产中心的计划,马来西亚、泰国、印尼陆续着手建立新装置。但1997年各国遭到金融危机冲击,区域内需求大幅度下降,当地资本业绩急速恶化,多项计划被迫延期或中止。其中Exxon Mobil和Ucc公司分别在新加坡、马来西亚还存在按预定计划进行的项目,也有印尼Tppi(环太平洋石油化学)公司工程量1997年已完成一半,因资金筹措形势恶化不得不中断项目。1997年随着经济形势的好转,这些项目已陆续开始建设。
2000年下半年,沙特阿拉伯3套共计2300kt/a、中国台湾900kt/a、新加坡800kt/a的乙烯装置几乎同时投产,2001年-2002年亚洲将迎来供需平衡极为严峻的状况。去年春天以来,亚洲的需求随经济复苏而急速回升,预计今后将继续增加,2003年左右很可能将再次出现供应紧张状况。菲律宾与日本合资的三套乙烯装置(38kt/a、60kt/a、500kt /a),计划2001年开始实施,2005年左右建成投产。
新加坡政府已提出2010年乙烯能力达到3000kt/a。印尼提出的乙烯装置计划有:一是当地的Tertamas集团与泰国的Siam水泥、日商岩井等合资的Tppi公司700kt/a,二是BP阿莫科公司与当地的Salim集团、三井物产、住友商事等合资的85.50kt/a。
中国的上海石化、燕化、齐鲁、扬子、大庆、独山子、吉化等PS生产企业都已经或即将进行扩能改造,预计到2003年新增能力将达到1200kt左右。
以上这些新增能力将使亚洲乃至世界PE市场的竞争加剧,亚洲PE供应严重过剩,PE价格难以维持在较高价位上,将导致PE生产商利润率下降。